옵션 스프레드 거래 전략

Option Spread Strategy. By John Summa CTA, PhD, 창립자 새로운 트레이더는 옵션 스프레드가 더 나은 전략 설계를 제공 할 수있는 방법에 대해 거의 또는 전혀 이해하지 못하고 옵션 게임에 뛰어 들었습니다. 약간의 노력으로 상인은 트레이딩 수단으로서의 유연성과 완전한 힘을 활용하는 방법이를 염두에두고 다음과 같은 옵션을 소개합니다. 학습 곡선을 단축 할 수 있기를 바랍니다. 교환 거래되는 옵션의 대부분은 outrights로 알려진 것의 형태 즉, 옵션을 자체적으로 구매 또는 판매하는 반면에, 산업 용어 복잡한 거래는 전체 거래량의 작은 부분을 차지합니다. 이 카테고리에서 우리는 복잡한 옵션 스프레드는 옵션 스프레드로 알려져 있습니다. 옵션 스프레드 사용은 제한된 위험 전략의 일부로 두 가지 옵션의 파업을 결합하는 것을 포함합니다. 기본 아이디어는 간단하지만 특정 스프레드 구조의 의미는 이 튜토리얼은 옵션 스프레드, 위험 프로필 및 최상의 사용을위한 조건을보다 잘 이해할 수 있도록 돕기 위해 작성되었습니다. 스프레드에 대한 일반적인 개념은 다소 단순하지만 악마는 항상 자세히 설명합니다. 이 자습서는 옵션 스프레드가 무엇인지 그리고 언제 사용해야하는지 가르쳐줍니다. 그리스어 - 델타 시타 베가 (Delta Theta Vega)의 형태로 측정 된 잠재적 위험을 평가하는 방법에 대해서도 배웁니다. 또는 중립적입니다. 그래서, 당신이 무역에 뛰어 들기 전에, 당신이 알아 낸 것 같아요, 스프레드가 상황과 시장 전망에 더 잘 어울리는지를 배우기 전에 옵션과 옵션 용어의 기본에 대한 재교육 과정이 필요하면 더 깊이 파헤 치면 옵션 기초 자습서를 확인하십시오. 옵션 전략. 옵션에는 위험이 관련되어 있으므로 모든 투자자에게 적합하지 않습니다. 자세한 내용은 S의 특성 및 위험을 검토하십시오. tandardized 거래 옵션을 시작하기 전에 옵션 브로셔 옵션 투자자는 비교적 짧은 기간 내에 전체 투자 금액을 잃을 수 있습니다. 여러 가지 옵션 전략에는 추가적인 위험이 따르고 복잡한 세금 처리가 발생할 수 있습니다. 이러한 전략을 구현하기 전에 세금 전문가에게 문의하십시오. 내재 변동성은 주가 변동성의 미래 수준 또는 특정 가격 시점에 도달 할 확률에 대한 시장의 합의를 나타냅니다. 그리스는 가격 결정과 관련된 특정 변수의 변화에 ​​대한 옵션의 반응 방식에 대해 시장의 합의를 나타냅니다 옵션 계약의 내재 변동성이나 그리스의 예측이 정확할 것이라는 보장은 없습니다. 시스템 반응 및 액세스 시간은 시장 상황, 시스템 성능 및 기타 요인에 따라 다를 수 있습니다. 탐사 투자는 자기 주도 투자자에게 할인 중개 서비스를 제공합니다 , 추천이나 투자 제안을하지 않으며, 재무, 법률 또는 세금 자문 TradeKing의 시스템, 서비스 또는 제품 사용과 관련된 장점 및 위험을 평가하는 것은 귀하의 책임입니다. 내용, 연구, 도구 및 스톡 또는 옵션 기호는 교육적 목적을위한 것이며 설명의 목적을위한 것이며 특정 증권을 매매하거나 특정 투자 전략에 관여하기위한 권고 또는 권유 다양한 투자 결과의 가능성에 관한 예상이나 기타 정보는 사실상 가설 적이거나 정확성이나 완전성을 보장하지 않으며 실제 투자 결과를 반영하지 않습니다 미래의 결과를 보장하지 않습니다. 모든 투자는 위험을 포함하고, 손실은 원금을 초과 할 수 있으며, 보안, 산업, 부문, 시장 또는 금융 상품의 과거 실적은 미래의 결과 또는 수익을 보장하지 않습니다. TradeKing Trader 네트워크는 모든 TradeKing 공개 및 Trader Network Terms에 대한 귀하의 동의를 조건으로합니다. 언급 된 서비스는 교육 목적을위한 것이며 권장 사항이나 조언이 아닙니다. 옵션 플레이 북 라디오는 TradeKing Group, Inc.2017 TradeKing Group, Inc에 의해 제공됩니다. 모든 권리 보유 TradeKing Group, Inc는 Ally Financial Inc의 전액 출자 자회사입니다. 옵션 거래는 옵션의 매매와 동시에 동일한 종류의 옵션을 동일한 기초 자산이지만 다른 행사 가격으로 매입 및 매각함으로써 창출됩니다. 통화를 사용하여 생성 된 모든 스프레드는 콜 스프레드로 참조 될 수 있습니다. 비슷하게 풋 스프레드는 풋 옵션을 사용하여 생성 된 스프레드입니다. 옵션 구매자는 스프레드를 사용하여 거래 진입 비용을 절감 할 수 있습니다. 알몸의 옵션 판매자가 사용할 수 있습니다. 대신 마진 요구 사항을 낮추기 위해 구매력을 확보하는 동시에 최대한의 손실 잠재력을 제한합니다. 수직적 인 Hori zontal 대각선 스프레드. 스프레드의 세 가지 기본 클래스는 수직 스프레드, 수평 스프레드 및 대각선 스프레드입니다. 옵션의 파업 가격과 만료 날짜 사이의 관계로 분류됩니다. 일반적인 스프레드는 동일한 클래스의 옵션을 사용하여 구성됩니다 같은 기본 보안, 같은 만료 월, 하지만 다른 파업 가격. 수평 또는 일정 스프레드는 동일한 기본 보안의 옵션, 동일한 파업 가격 있지만 다른 만료 날짜로 구성됩니다. 대각선 스프레드는 동일한 기본 보안의 옵션을 사용하여 만들어집니다 다른 스트라이크 가격과 만료 날짜. 불곰 스프레드. 옵션 스프레드가 기본 보안 가격 상승으로 이익을 얻도록 고안된 경우, 이는 불 스프레드입니다. 반대로 곰 스프레드는 기본 보안의 가격이 내려갑니다. 신용 차변 스프레드. 선택 스프레드는 순수 신용 또는 순 debi에 입력 할 수 있습니다. t 판매 된 옵션의 프리미엄이 구매 한 옵션의 프리미엄보다 높으면 스프레드를 입력 할 때 순수 크레딧을받습니다. 그 반대가 사실이면 차변을 입금합니다. 차변에 기입 된 스프레드를 차변이라고합니다 신용에 입력 한 사람들은 신용 스프레드 (credit spread)라고 알려져 있습니다. 더 많은 옵션 전략. 또한 많은 옵션 거래 전략이 투자자에게 제공되며 그 중 많은 사람들이 이국적인 이름을 가지고 있습니다. 이 웹 사이트에서는 모든 알려진 전략 및 우리는 낙관적 인 전략 곰 같은 전략과 중립적 인 무 지향성 전략으로 분류했습니다. Start Trading. Ready로 시작하십시오. 귀하의 새로운 거래 계좌는 즉시 OptionHouse의 가상을 사용하여 거래 전략을 테스트하는 데 사용할 수있는 5,000 개의 가상 화폐로 지원됩니다 당신이 진짜 거래를 시작하면, 처음 60 일 동안 완료된 모든 거래는 수수료없이 최대 1,000이 될 것입니다. 제한 시간 제공 지금 행동하십시오. 당신도 좋아할지도 모릅니다. 계속 읽기. 경기를 즐기는 것은 좋은 방법입니다. 분기 별 수익 보고서에 따라 주가가 격차를 많이 받거나 낮추지 만, 종종 운동의 방향을 예측할 수 없습니다. 예를 들어, 투자자가 좋은 결과를 기대한다면 수익 보고서가 좋더라도 매도가 발생할 수 있습니다. 장기간 특정 주식에 대해 매우 낙관적 인 경우 주식을 구매하려고하지만 약간 과대 평가되는 경우 그때 당신은 할인에 그것을 얻기 위하여 주식에 풋 옵션을 쓰는 것을 고려하고 싶을 수도 있습니다. 디지털 옵션으로 알려진 이진 옵션은 옵션 트레이더가 추측하는 이국적인 옵션의 특수 클래스에 속합니다. 순수하게 짧은 기간 내에 기본의 방향으로 읽으십시오. 피터 린치 스타일을 투자하고 다음 멀티 배거를 예측하려고한다면 LEAPS에 대해 더 알아보고 싶을 것입니다. 왜 그들이 다음 Microsoft Read on에 투자 할 수있는 훌륭한 옵션이 될지 생각합니다. 주식이 발행 한 현금 배당금은 옵션 가격에 큰 영향을줍니다. 이는 기본 주식 가격이 배당금에 의해 배당 금액만큼 하락할 것으로 예상되기 때문입니다 덮어 쓴 전화를 쓰는 것의 대안으로 비슷한 수익 잠재력을 지녔지 만 자본 요구량이 훨씬 적은 황소 콜 스프레드를 입력 할 수 있습니다. 해당 통화 전략에서 기본 주식을 보유하는 대신 대안으로 읽습니다. 일부 주식 분기마다 기꺼이 배당을 지불하십시오. 배당일 이전에 주식을 보유하고있는 경우 배당을받을 자격이 있습니다. 주식 시장에서 더 높은 수익을 올리려면 구입하려는 회사에 대해 더 많은 숙제를해야하는 경우가 많습니다. 높은 위험을 감수하는 데 필요한 가장 일반적인 방법은 여백에 주식을 구입하는 것입니다. 읽기 거래 옵션은 성공적이고 수익성있는 전략 일 수 있지만 알고 있어야 할 몇 가지가 있습니다 당신이 사용하기 전에 하루 거래에 대한 옵션을 사용하여 시작을 읽으십시오. 전화 통화 비율, 그것이 파생되는 방법 및 역 투자 지표로서 어떻게 사용될 수 있는지에 대해 알아보십시오. 전화 통화 패리티는 옵션 가격 책정에서 중요한 원칙입니다 그의 논문에서 한스 돌 (Hans Stoll)이 1969 년 Put and Call Prices 사이의 관계에서 밝힌 바에 따르면 통화 옵션의 프리미엄은 동일한 파업 가격과 만기일을 갖는 해당 풋 옵션에 대해 일정한 공정 가격을 암시하며 그 반대의 경우는 읽기 옵션 거래에서 다양한 위치와 관련된 위험을 설명 할 때 델타 또는 감마와 같은 특정 그리스 알파벳을 사용하는 것을 볼 수 있습니다. 그리스 읽기로 알려져 있습니다. 스톡 옵션의 가치는 기본 주식의 가격에 달려 있기 때문에, Discounted Cash Flow Read on이라는 기술을 사용하여 주식의 공정 가치를 계산하는 것이 유용합니다.